مؤشرات الأسهم هي أدوات استثمارية تقيس أداء مجموعة من الشركات، مما يساعد المستثمرين على تتبع صحة السوق واتخاذ قرارات مالية أكثر ذكاءً.
تُستخدم هذه المؤشرات كمقياس للأداء الاقتصادي العام.
توفر فرصة للاستثمار في سوق الأسهم بدون الحاجة إلى اختيار أسهم فردية.
أشهر المؤشرات في الولايات المتحدة:
لكن ما الفرق بينها؟ لنستعرض كل منها بالتفصيل.
مؤشر داوجونز (Dow Jones Industrial Average - DJIA) هو أحد أقدم المؤشرات في العالم، أُسس عام 1896.
يتكون من 30 شركة أمريكية كبرى في مختلف القطاعات مثل التكنولوجيا، البنوك، والطاقة.
يعتمد على سعر السهم وليس على القيمة السوقية، مما يجعل الشركات ذات الأسعار الأعلى تؤثر عليه أكثر.
أبرز الشركات في داوجونز:
🔹 Apple - AAPL
🔹 Microsoft - MSFT
🔹 Boeing - BA
🔹 McDonald’s - MCD
🔹 Goldman Sachs - GS
مميزات داوجونز:
✔ يعكس أداء أكبر الشركات الأمريكية.
✔ أقل تقلبًا مقارنة بالمؤشرات الأخرى.
✔ مناسب للمستثمرين الباحثين عن استقرار طويل الأجل.
العيوب:
🔻 يضم فقط 30 شركة، مما يجعله غير ممثل لكامل السوق.
🔻 يعتمد على سعر السهم بدلاً من القيمة السوقية، مما قد يعطي تمثيلًا غير دقيق للسوق.
مؤشر S&P 500 يضم 500 شركة أمريكية كبرى، مما يجعله الأكثر تمثيلًا للسوق الأمريكي.
يعتمد على القيمة السوقية، مما يعني أن الشركات الكبيرة مثل Apple وMicrosoft تؤثر عليه أكثر.
يشمل الشركات من مختلف القطاعات، مما يوفر توازنًا جيدًا بين القطاعات المختلفة.
أبرز الشركات في S&P 500:
🔹 Apple - AAPL
🔹 Microsoft - MSFT
🔹 Amazon - AMZN
🔹 Tesla - TSLA
🔹 Alphabet (Google) - GOOGL
مميزات S&P 500:
✔ أكثر شمولًا من داوجونز لأنه يضم 500 شركة.
✔ يعتمد على القيمة السوقية، مما يجعله أكثر دقة في تمثيل السوق.
✔ يُعتبر المعيار الأساسي لمقارنة أداء الصناديق الاستثمارية.
العيوب:
🔻 أكثر تقلبًا من داوجونز بسبب العدد الكبير من الشركات.
🔻 يمكن أن يتأثر بشكل كبير بحركات الشركات الكبرى مثل Apple وAmazon.
مؤشر ناسداك 100 (NASDAQ-100) يضم 100 من أكبر الشركات غير المالية المدرجة في بورصة ناسداك.
يركز على شركات التكنولوجيا، مما يجعله أكثر تقلبًا من المؤشرات الأخرى.
يشمل شركات ذات نمو مرتفع مثل Tesla وAmazon وNvidia.
لا يضم البنوك والشركات المالية، مما يجعله مختلفًا عن S&P 500 وداوجونز.
أبرز الشركات في ناسداك 100:
🔹 Apple - AAPL
🔹 Microsoft - MSFT
🔹 Nvidia - NVDA
🔹 Tesla - TSLA
🔹 Meta (Facebook) - META
مميزات ناسداك 100:
✔ يركز على قطاع التكنولوجيا، مما يجعله مناسبًا للمستثمرين الذين يبحثون عن نمو سريع.
✔ يضم شركات رائدة في مجال الابتكار والتكنولوجيا.
✔ يوفر عوائد مرتفعة خلال فترات النمو الاقتصادي.
العيوب:
🔻 أكثر تقلبًا من داوجونز وS&P 500، مما يجعله أكثر خطورة.
🔻 يتركز بشكل كبير على التكنولوجيا، مما يجعله أقل تنوعًا من S&P 500.
| العامل | داوجونز (DJIA) | S&P 500 | ناسداك 100 |
|---|---|---|---|
| عدد الشركات | 30 شركة فقط | 500 شركة | 100 شركة |
| آلية الحساب | يعتمد على سعر السهم | يعتمد على القيمة السوقية | يعتمد على القيمة السوقية |
| القطاعات المغطاة | جميع القطاعات، لكن يركز على الشركات التقليدية | مختلف القطاعات، أكثر شمولًا | يركز بشكل رئيسي على التكنولوجيا |
| مستوى التقلبات | مستقر وأقل تقلبًا | متوازن بين الاستقرار والمخاطرة | أكثر تقلبًا بسبب شركات التكنولوجيا |
| يضم شركات مالية؟ | نعم | نعم | لا |
| الأفضل للمستثمرين | مناسب للاستثمارات المستقرة وطويلة الأجل | مناسب لمعظم المستثمرين | مناسب للمضاربين والمستثمرين الباحثين عن نمو سريع |
الخلاصة:
✔ داوجونز: الأفضل لمن يريد استثمارًا آمنًا وطويل الأجل.
✔ S&P 500: الخيار الأفضل لمعظم المستثمرين لأنه أكثر تنوعًا.
✔ ناسداك 100: الأفضل للمستثمرين الذين يبحثون عن نمو سريع، لكنه أكثر تقلبًا.
يعتمد الخيار على هدفك الاستثماري:
إذا كنت مستثمرًا محافظًا وتريد استثمارًا مستقرًا، فإن داوجونز هو الخيار الأفضل.
إذا كنت تبحث عن تنويع في محفظتك، فإن S&P 500 يوفر توزيعًا جيدًا بين القطاعات المختلفة.
إذا كنت تبحث عن فرص لنمو سريع، فإن ناسداك 100 قد يكون الخيار المثالي بسبب تركيزه على التكنولوجيا.
أفضل استراتيجية؟
الجمع بين المؤشرات الثلاثة للاستفادة من تنوع السوق وتقليل المخاطر.
الاستثمار في صناديق المؤشرات المتداولة (ETFs):
الاستثمار في العقود مقابل الفروقات (CFDs):
شراء أسهم الشركات الكبرى داخل المؤشرات:
S&P 500 هو الأكثر تمثيلًا للسوق الأمريكي لأنه يشمل 500 شركة كبرى.
نعم، من خلال صناديق المؤشرات ETFs التي تتبع المؤشرات.
داوجونز هو الأقل تقلبًا لأنه يضم شركات مستقرة.